VVPR-bis dividend: een verlaagd tarief voor kleine vennootschappen

Wanneer een vennootschap dividenden uitkeert, bedraagt de roerende voorheffing in principe 30 %. Het VVPR-bis-regime biedt kleine vennootschappen een fiscaal voordeligere oplossing. Binnen het bredere kader van de dividendbelasting is het een van de belangrijkste instrumenten om de winstuitkering te optimaliseren en geld uit je vennootschap te halen. De programmawet die afgelopen nacht werd goedgekeurd, brengt echter belangrijke wijzigingen met zich mee die je moet kennen vóór je een beslissing neemt.

VVPR-bis: wat houdt het precies in?

De afkorting VVPR-bis staat voor “Verlaagde Voorheffing / Précompte Réduit Bis”. Het betreft een specifiek fiscaal regime waarmee bepaalde kleine vennootschappen dividenden kunnen uitkeren tegen een verlaagd tarief van roerende voorheffing.

Zonder dit regime betaal je als aandeelhouder 30 % roerende voorheffing op de dividenden die je van je vennootschap ontvangt. Met VVPR-bis daalt dat tarief naar 15 % vanaf het derde jaar na de uitgifte van de aandelen. Vanaf 1 juli 2026 stijgt dit tarief naar 18 %.

Wat zijn de 4 voorwaarden voor VVPR-bis?

Om van het verlaagde tarief te kunnen genieten, moet je vennootschap op het moment van de beslissing tot uitkering gelijktijdig aan vier voorwaarden voldoen.

1. Kleine vennootschap zijn

Je vennootschap moet voldoen aan de wettelijke definitie van kleine vennootschap in de zin van het Wetboek van Vennootschappen en Verenigingen. Deze beoordeling gebeurt elk jaar, op het moment van de uitkeringsbeslissing.

2. Aandelen uitgegeven na 1 juli 2013

De aandelen die recht geven op VVPR-bis moeten zijn uitgegeven naar aanleiding van een inbreng in geld na 1 juli 2013. Dit geldt zowel bij de oprichting van de vennootschap als bij een latere kapitaalverhoging.

3. Een volledig volgestorte inbreng in geld

Het kapitaal moet in geld zijn ingebracht (niet in natura) en volledig volgestort zijn. Een gedeeltelijk volgestort kapitaal geeft geen recht op het regime.

4. Aandelen ononderbroken in volle eigendom

De aandelen moeten sinds hun uitgifte ononderbroken in volle eigendom gehouden worden door dezelfde persoon. Bij overdracht verliezen ze definitief hun VVPR-bis-statuut.

Welk tarief van roerende voorheffing is van toepassing?

Regime vóór de Arizona-hervorming

Vóór de hervorming bestonden er twee tarieven, afhankelijk van de ouderdom van de aandelen op het moment van uitkering. Dividenden uitgekeerd bij de winstverdeling van het 2e jaar na de oprichting van de aandelen waren onderworpen aan een roerende voorheffing van 20 %. Vanaf het 3e jaar na de oprichting daalde het tarief naar 15 %.

Dit regime met twee tarieven blijft van toepassing op dividenden toegekend of betaalbaar gesteld vóór 1 juli 2026.

Wat verandert de Arizona-hervorming vanaf juli 2026?

De programmawet van 29 mei 2026 wijzigt het VVPR-bis-regime op twee essentiële punten.

Ten eerste wordt het tarief van 20 % voor de eerste twee jaar afgeschaft. Geen enkele uitkering geniet nog van een verlaagd tarief vóór het 3e jaar na de uitgifte van de aandelen.

Ten tweede stijgt het tarief van 15 % naar 18 %. Deze verhoging geldt voor dividenden toegekend of betaalbaar gesteld vanaf 1 juli 2026. Ze is van toepassing op alle uitkeringen, ook die van vennootschappen opgericht vóór 2026.

Overzicht van de VVPR-bis-tarieven per situatie

Een concreet voorbeeld maakt de financiële impact van deze wijziging duidelijk.

⚠️ Dividenden toegekend of betaalbaar gesteld vóór 1 juli 2026 blijven onderworpen aan het tarief van 15 %. Juni 2026 is dus het laatste moment voor vennootschappen die aan de VVPR-bis-voorwaarden voldoen en nog willen uitkeren aan het huidige verlaagde tarief.

Vanaf wanneer kan je uitkeren aan het verlaagde tarief?

Uitkering via een gewone AV

Dit is vaak de vraag die de meeste verwarring veroorzaakt. De telling is niet gebaseerd op de oprichtingsdatum van de vennootschap, maar op de afsluiting van de boekjaren na de uitgifte van de aandelen.

Voor een vennootschap die in de loop van het jaar wordt opgericht, is het eerste boekjaar vaak onvolledig. Dit onvolledig boekjaar telt desondanks als het eerste boekjaar voor de VVPR-bis-telling.

In de praktijk vindt de eerste uitkering aan het verlaagde tarief bij de gewone AV plaats ongeveer 4 jaar na de oprichting. Deze logica geldt ook bij een latere kapitaalverhoging. De nieuwe aandelen uitgegeven bij die verhoging starten hun eigen telling van 3 jaar, onafhankelijk van de oorspronkelijke aandelen.

Kan je de uitkering aan het verlaagde tarief vervroegen?

Ja. Een interimdividend of voorschot op dividend laat toe om in de loop van het boekjaar uit te keren, vóór de afsluiting van het 3e boekjaar, als de VVPR-bis-voorwaarden op dat moment vervuld zijn. Zo kan je het verlaagde tarief al in jaar 3 toepassen, zonder te wachten op de gewone AV van jaar 4.

VVPR-bis of liquidatiereserve: wat zijn de verschillen?

Beide regimes laten een uitkering aan verlaagd tarief toe, maar ze werken op twee essentiële punten anders.

Met VVPR-bis kan je, eenmaal het 3e boekjaar bereikt is, elk jaar rechtstreeks dividenden uitkeren aan het verlaagde tarief, zonder extra wachttijd. Het is een soepel en terugkerend mechanisme.

Bij de liquidatiereserve werkt het anders. De vennootschap legt eerst een reserve aan door een afzonderlijke aanslag van 10 % te betalen. Ze kan die reserve vervolgens uitkeren door een roerende voorheffing van 9,8 % te betalen, maar pas na een wachttijd van 3 jaar tussen de aanleg van de reserve en de uitkering ervan. Die termijn begint opnieuw bij elke nieuw aangelegde reserve.

De optimalisatie van dividenduitkeringen in je vennootschap vraagt een persoonlijke analyse. Maak een afspraak (gratis) met onze experten, zij bekijken je situatie en wijzen je de meest geschikte oplossing 💬